안녕하세요. 셀스마트 인디입니다. 오늘의 종목 분석입니다.
시장 개요
전반적으로 글로벌 경기 회복과 산업별 수요 증가에 힘입어 다양한 섹터에서 성장 모멘텀이 지속되고 있습니다. 영화, 방산, 반도체, 친환경 에너지 등 핵심 산업의 실적 개선과 신사업 확장이 기대되며, 일부 기업은 글로벌 시장 확대와 기술력 강화를 통해 경쟁력을 강화하는 모습입니다.
섹터별 하이라이트
엔터테인먼트: CJ CGV는 2025년 글로벌 영화 시장 회복과 신작 개봉으로 실적이 크게 개선될 전망입니다.
자동차 및 모빌리티: KG모빌리티는 해외 판매량 증가와 유럽 시장 성장, CKD 사업 확대를 통해 글로벌 경쟁력을 강화하고 있습니다.
에너지 및 신재생: SGC에너지는 REC 발급량 증가와 데이터센터 사업 추진으로 성장 기대가 높으며, 지투파워는 재생에너지와 원전 관련 수주 확대를 기대하고 있습니다.
반도체 및 전자: 칩스앤미디어와 프로텍은 반도체 후공정 수요 증가와 기술력 확보로 실적 호조가 예상됩니다.
배터리 및 소재: 포스코퓨처엠은 전기차 배터리 소재 시장 성장 기대와 함께 높은 성장 기대와 시장 평가가 병존하는 상황입니다.
기계 및 산업장비: 한온시스템은 친환경 전기차 배터리 공급 확대와 재무구조 개선으로 성장 기대를 받고 있습니다.
방산: SNT다이내믹스와 SNT모티브는 글로벌 수출 확대와 신사업 성장으로 중장기 성장 잠재력을 보여줍니다.
에너지 인프라: 효성중공업은 북미 시장 확장과 대규모 설비 투자로 성장세를 지속하며 글로벌 경쟁력을 강화하고 있습니다.
소비 및 서비스: 호텔신라는 글로벌 관광 회복과 해외시장 확대 기대 속에 실적 회복세를 보이고 있습니다.
핵심 포인트
- 글로벌 경기 회복과 산업별 수요 증가로 인해 여러 섹터에서 실적 개선과 성장 기대가 높아지고 있습니다.
- 신사업 확대와 글로벌 시장 진출이 기업들의 핵심 성장 동력으로 작용하며, 일부 기업은 기술력과 시장 점유율 확대에 집중하고 있습니다.
- 단기적 변동성 및 경쟁 심화, 글로벌 정책 변화 등 리스크 요인도 존재하나, 전반적인 성장 모멘텀은 지속될 것으로 전망됩니다.
CJ CGV
투자포인트:
- 2025년 매출 2조 2,754억 원, 영업이익 962억 원으로 전년 대비 각각 3.3%와 27% 증가
- 4Q25 매출 6,700억 원, 영업이익 680억 원으로 분기 최대 실적 기록, 전년 동기 대비 각각 14%와 301% 증가
- 26년 개봉 예정인 시리즈물은 19개로, 전작 기준 관객수 합산 5.7천만명, 최대 시리즈는 6.6천만명 예상
- 국내와 중국을 제외한 전지역 및 부문에서 19년 수준 또는 역대 최고 실적 회복 기대
투자 인사이트: CJ CGV는 2025년에 글로벌 영화 신작과 효율화 작업이 마무리되면서 수익성 개선이 기대되고 있어요. 특히 4분기 실적이 역대 최대를 기록하며, 시장의 기대감이 높아지고 있습니다. 26년에는 인기 시리즈물과 신작 개봉이 예정되어 있어 관객수 회복과 함께 실적이 더욱 좋아질 전망입니다. 팬데믹 이후 극장 산업이 빠르게 회복되고 있으며, 국내외 시장에서의 성장세가 지속될 것으로 보여요. 이러한 흐름은 영화 산업 전반에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 기대됩니다. 다만, 경쟁 심화와 시장 변동성은 리스크 요인으로 작용할 수 있으니 주의가 필요하겠어요.
KG모빌리티
투자포인트:
- 2025년까지 해외 판매량, 68,561대 기록 예상
- 2026년 해외 판매량, 15,000대 예상으로 증가 전망
- 유럽시장 판매량, 29.9% 성장과 환차익효과 기대
- 2026년 CKD 판매량, 15,000대 계약 체결 확정
투자 인사이트: KG모빌리티는 2022년 KG그룹 인수 후 브랜드 인지도를 높이고 있으며, 2025년까지 해외 판매량이 크게 증가할 것으로 기대됩니다. 특히 유럽과 중동 시장에서의 성장세가 두드러지고 있어요. CKD 사업도 파트너사 활용으로 수익성을 높이고 있으며, 2026년에는 CKD 판매량이 15,000대로 예상되어 시장 확대가 기대됩니다. 환차익 효과와 신차 출시에 따른 수요 증가가 실적 개선에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 보여요. 다만, 환율 변동성과 경쟁 심화는 주의해야 할 리스크로 남아 있습니다.
SGC에너지
투자포인트:
- 2026년 REC 발급량 증가로 연간 300억원 이상 이익 성장 기대
- 구역전기사업 전환으로 최대 500억원 증익 예상, 2026년 착공 예정
- 2026년 데이터센터 착공, 2028년 운영 목표로 신사업 추진 중
- 2026년 PER 7.9배, PBR 0.4배로 저평가된 성장주로 부상
투자 인사이트: SGC에너지는 2026년 REC 발급량 증가와 구역전기사업 전환을 통해 큰 성장 모멘텀을 보여주고 있어요. 특히, 데이터센터 사업도 2026년 착공을 앞두고 있어 앞으로의 수익성 개선이 기대됩니다. 현재 저평가된 PER과 PBR 수준은 시장에서 주목받을 만한 기회로 보이고요. 다만, 발전 부문의 실적은 최근 외형과 수익성이 다소 감소했지만, 장기적으로는 신사업 확장과 정책 변화에 힘입어 성장 가능성이 높다고 판단됩니다. 시장은 중장기적으로 수익성 개선과 경쟁력 강화를 기대하고 있으며, 관련 산업 전반에 긍정적 영향을 미칠 전망입니다.
SNT다이내믹스
투자포인트:
- 2024년 영업이익 1,105억 원, 전년 대비 +61.4% 성장
- 2025년 영업이익 예상치 2,891억 원, 꾸준한 실적 우상향 지속
- 2024년 매출액 6,145억 원, 전년 대비 +19.1% 증가
- K-2 전차 국산변속기 도입 확정과 해외 납품 경험 축적 기대
투자 인사이트: SNT다이내믹스는 2024년 실적이 크게 개선되면서 성장 모멘텀을 보여주고 있어요. 특히 2025년에는 영업이익이 2,891억 원으로 예상되며, 꾸준한 실적 우상향이 기대됩니다. 글로벌 방산 예산 증액과 수출 확대 기대감이 높아지고 있어, 중장기적으로도 성장 잠재력이 충분하다고 볼 수 있어요. 또한, 자사주 비중이 약 30%로 주주 친화적 정책을 펼치고 있어 주주 가치 제고도 기대됩니다. 시장에서는 아직 저평가 국면으로 평가되고 있어, 앞으로의 성장 가능성을 주목할 만한 시점입니다.
SNT모티브
투자포인트:
- 2026년 HEV 시동모터와 오일펌프 공급, 매출 1조899억 원 예상
- 2026년 영업이익 1111억 원으로 전년 대비 8% 증가 전망
- 중동향 방산수출과 신사업 로봇액츄에이터 성장 기대
- 2026년 방산 및 로봇사업 중심 매출 성장, 수익성 견조 유지
투자 인사이트: SNT모티브는 2026년에 HEV 시동모터와 오일펌프 공급이 확대되면서 매출이 약 10,900억 원에 달할 것으로 기대되고 있어요. 영업이익도 1111억 원으로 전년 대비 8% 늘어나면서 수익성도 안정적으로 유지될 전망입니다. 특히, 중동 방산수출이 기대되고 있어 방산사업의 성장 모멘텀이 지속될 것으로 보여요. 로봇액츄에이터 사업도 가시화되고 있어, 앞으로의 성장 가능성이 흥미롭네요. 전체적으로 방산과 로봇 분야의 경쟁력 강화와 수익성 개선이 기대되는 종목입니다.
고영
투자포인트:
- 2026년 예상 EPS 684원, 2025년 EPS 214원으로 실적 성장 기대
- 2026년 매출액 280억 원, 영업이익률 12.5%로 개선 전망
- 2025년 EBITDA 566억 원, YoY 48% 증가로 실적 호조 기대
- 신사업 추진 및 설비 투자 확대 계획이 실적에 긍정적 영향 예상
투자 인사이트: 고영은 반도체 장비 관련 기업으로, 2025년과 2026년 실적 전망이 모두 밝게 나오고 있어요. 특히 2026년 예상 EPS는 684원으로, 2025년보다 크게 상승할 것으로 기대되고 있습니다. 2025년 EBITDA는 566억 원으로, 전년 대비 48% 증가하며 실적이 호조를 보이고 있죠. 또한, 신사업 추진과 설비 투자 확대 계획이 실적 성장에 중요한 역할을 할 것으로 보여요. 시장에서는 고영의 기술력과 성장 잠재력을 높게 평가하며, 장기적으로 시장 점유율 확대 가능성도 기대되고 있습니다. 다만, 경쟁 심화와 글로벌 경기 변동성은 주의해야 할 위험 요소입니다.
덕산네오룩스
투자포인트:
- 2026년 4분기 별도 매출액 685억원, YoY 31.2% 증가 기록
- 2026년 4분기 영업이익 197억원, YoY 0.9% 증가하며 기대치 하회
- 국내 OLED용 Fab 가동 시작으로 구조적 수혜 지속 전망
- 2027년부터 중저가 Flexible OLED 패널 출시로 실적 회복 기대
투자 인사이트: 덕산네오룩스는 2026년 4분기 실적이 시장 기대치를 약간 밑돌았지만, 핵심 성장 동력은 여전히 강하게 유지되고 있어요. 특히, 국내 패널사의 OLED용 Fab 가동이 본격화되면서 구조적 수혜가 계속되고 있죠. 앞으로 2027년부터는 중저가 Flexible OLED 패널의 출시로 실적이 회복될 것으로 기대되고 있어요. 이러한 장기적인 성장 전망이 덕산네오룩스의 핵심 매력 포인트라고 할 수 있습니다. 다만, 단기적으로는 일회성 비용과 중국 시장 부진이 영향을 미칠 수 있으니, 장기적인 관점에서 지켜보는 것이 좋아 보여요.
롯데에너지머티리얼즈
투자포인트:
- 2026년 매출액, 전년 대비 36.6% 증가한 9,257억 원 예상
- 회로박 매출, 1,409억 원으로 160% YoY 성장 전망
- 2026년 ESS 매출 비중, 35%로 상승 기대
- 전고체 소재 사업, 2028년 1GWh 양산 목표로 추진
투자 인사이트: 롯데에너지머티리얼즈는 2026년까지 매출이 크게 늘어나면서 실적이 점진적으로 개선될 것으로 기대됩니다. 특히 회로박 매출이 160% 이상 성장하며 핵심 사업의 성장 모멘텀을 보여주고 있어요. ESS와 전고체 소재 사업이 각각 시장에서 중요한 역할을 하면서 수요 확대가 예상됩니다. 다만, 4분기 영업이익은 적자 상태를 지속하고 있어 단기 실적 부진이 우려되지만, 하반기 가동률 회복과 CAPA 증설로 실적 개선이 기대됩니다. 전반적으로 공급망 안정화와 신사업 확대를 통해 중장기 성장 가능성이 높아 보입니다.
정상제이엘에스
투자포인트:
- 2026년 영업이익 109억 원, 전년 대비 10.7% 증가
- 2026년 영업이익률 10.5%, 전년 대비 1.0%p 개선
- 2026년 예상 매출액 1,040억 원으로 전망
- 셔틀버스 유료화로 연간 약 18억 원의 이익 기여 예상
투자 인사이트: 정상제이엘에스는 2026년에 수익성 개선이 기대되는 기업입니다. 영업이익은 109억 원으로 예상되며, 이는 전년보다 10.7% 늘어난 수치입니다. 특히, 영업이익률도 10.5%로 상승할 것으로 보여 수익성 향상이 뚜렷하게 나타나고 있어요. 셔틀버스 유료화와 비용 효율화 정책이 실적 개선에 중요한 역할을 할 것으로 보입니다. 앞으로 외형 성장을 위한 신규 분원 개설과 프랜차이즈 확장도 추진될 예정이어서, 시장 내 경쟁력도 강화될 것으로 기대됩니다. 다만, 외형 성장 부진 시 수익성 유지에 어려움이 있을 수 있으니, 지속적인 성장 전략이 중요하다고 할 수 있겠어요.
제이에스링크
투자포인트:
- 2026년 예상, 영구자석 연간 생산능력 9,000톤 달성 예정
- 한국 공장 완공, 말레이시아 JV는 3,000톤 생산 능력 확보
- 포스코인터내셔널과 MOU 체결로 글로벌 공급체계 구축 계획
- 미국 내 추가 생산공장 투자 검토 중으로 공급망 확대 기대
투자 인사이트: 제이에스링크는 영구자석 사업에서 글로벌 증설 국면에 진입하며 공급능력 확대를 추진하고 있어요. 2024년에는 연간 1,600억 원의 매출을 기록했으며, 2026년까지 생산능력을 9,000톤으로 상향하는 계획이 진행 중입니다. 한국과 말레이시아, 미국 내 생산설비 확장으로 경쟁력을 높이고 있으며, 포스코인터내셔널과의 협업도 기대를 모으고 있어요. 미국 내 양산 어려움이 지속되고 있지만, 공급체계 확립이 장기적 성장의 핵심 동력으로 작용할 전망입니다. 전체적으로 공급망 구축과 생산능력 확대가 시장에서 긍정적으로 평가되고 있으며, 관련 산업의 경쟁력 강화와 시장 점유율 확대가 기대됩니다.
지투파워
투자포인트:
- 2024년 매출액 554억 원, 전년 대비 12.2% 증가 예상
- 2025년 매출액 776억 원, 2024년 대비 40% 성장 전망
- 2025년 영업이익 85억 원, 영업이익률 약 11.0% 기대
- 2026년 매출액 993억 원, 2025년 대비 28% 증가 예상
투자 인사이트: 지투파워는 태양광, ESS, 수배전반 등 전력 솔루션 분야에서 차별화된 기술력을 갖추고 있어요. 2024년부터 매출과 수익이 꾸준히 성장하는 모습이 기대되고, 특히 2025년에는 원전 설비 수주와 공공조달시장 점유율 확대가 기업가치에 긍정적인 영향을 줄 것으로 보여요. 정부의 재생에너지 정책과 NEP 인증 등 수주 기반을 강화하는 요소들도 강점입니다. 다만, 수주 실패나 정책 변화 가능성은 늘 염두에 두어야 하겠지만, 장기적으로는 원전시장 확대와 정책 수혜를 통해 성장 모멘텀을 유지할 것으로 보입니다.
칩스앤미디어
투자포인트:
- 2025년 연간 매출액 28.5억 원, 영업이익 7.0억 원으로 예상
- 2025년 4분기 매출액 99억 원, 영업이익 39억 원 기록, 전년 동기 대비 각각 8.6%, 32.3% 증가
- 2026년 연간 예상 매출액 32.6억 원, 영업이익 8.7억 원으로 역대 최고 실적 기대
- 2026년 예상 영업이익은 87억 원으로 전망, 2025년보다 24억 원 증가
투자 인사이트: 칩스앤미디어는 2025년과 2026년에 걸쳐 지속적인 실적 호조를 보여주고 있어요. 특히 4분기 실적은 시장 기대를 크게 뛰어넘으며, 라이선스 계약 건수와 로열티 매출이 안정적으로 증가하는 모습이 인상적입니다. 앞으로도 라이선스와 로열티 매출이 꾸준히 늘어나면서, 회사의 성장세가 계속될 것으로 기대되고 있어요. 이러한 실적과 계약 확대는 반도체 산업 내 경쟁력 강화와 글로벌 시장 점유율 확대에 긍정적 영향을 미칠 것으로 보여집니다. 다만, 경쟁 심화나 라이선스 계약 실패 시 성장 둔화 가능성은 염두에 두어야겠어요. 전반적으로 회사의 수익성 개선과 성장세 전환이 기대되는 상황입니다.
포스코퓨처엠
투자포인트:
- 2025년 예상 EPS 391원, 2026년 EPS 110원으로 높은 변동성 존재
- 2025년 EBITDA 222억원으로 2024년 대비 증가 기대
- 2025년 P/E는 478.0배, 2026년 P/E는 2,051.6배로 고평가 우려
- 전기차 배터리 시장 성장률은 약 20% 이상으로 전망됨
투자 인사이트: 포스코퓨처엠은 전기차 배터리 소재 생산을 주력으로 하는 기업으로, 시장의 성장 기대감이 높게 형성되어 있어요. 2025년에는 실적이 크게 회복될 것으로 예상되며, EBITDA도 증가하는 모습이 보여지고 있습니다. 다만, 예상 P/E가 매우 높아 시장에서는 고평가 우려도 존재하는데요, 이는 미래 성장 기대와 함께 경쟁 심화, 원자재 가격 변동 위험도 고려해야 합니다. 전기차 배터리 시장이 지속 성장하는 가운데, 기술력 확보와 신규 설비 투자로 장기적인 성장 가능성은 여전히 높게 평가되고 있습니다. 시장의 기대와 함께 리스크도 병존하는 상황임을 유념해야 합니다.
프로텍
투자포인트:
- 2026년 예상 매출액 2,571억 원, YoY 11.7% 성장 전망
- 2026년 영업이익 576억 원, YoY 24.6% 증가 예상
- 고사양 디스펜서 및 본딩장비 수요 확대 기대, OP 마진 22.4% 예상
- 반도체 후공정 시장 확대와 고객사 투자 강세 지속 예상
투자 인사이트: 프로텍은 2026년까지 반도체 후공정 시장에서의 수요 증가와 함께 실적이 꾸준히 성장할 것으로 기대됩니다. 특히, 고부가가치 본딩장비와 고사양 디스펜서의 수요가 늘어나면서 영업이익률도 높아질 전망이에요. 2025년 실적이 크게 개선되었고, 주요 고객사인 삼성전자와 SK하이닉스의 투자 확대가 지속되면서 성장 모멘텀을 유지할 것으로 보여집니다. 다만, 시장 변동성과 경쟁 구도 변화는 주의해야 할 요소입니다. 전반적으로 기술 개발과 신규 장비군 확대로 성장세가 기대되는 기업입니다.
한온시스템
투자포인트:
- 2026년 EPS, 기존 142원에서 313원으로 상향 조정되어 수익성 개선 기대
- 2026년 매출액, 11조원 이상 목표로 성장세 지속 및 영업이익 4,500억 원 달성 예상
- 유럽 전기차 배터리 공급 계약 체결 예정으로 글로벌 친환경 시장 수혜 기대
- 2025년 유상증자와 차입금 상환 완료로 재무구조 개선 및 차입금 비율 0.75로 낮아져 재무 건전성 강화
투자 인사이트: 한온시스템은 2026년까지 수익성 개선과 성장 가시성을 높이고 있어요. EPS와 매출 목표를 상향하며, 유럽 전기차 시장 진출과 배터리 설비 증설 계획이 기대를 모으고 있죠. 유상증자와 차입금 상환으로 재무구조도 안정화되어, 앞으로의 실적 회복이 기대됩니다. 다만, 고객사 프로젝트 지연과 글로벌 공급망 불확실성은 여전히 변수로 작용할 수 있어요. 전반적으로 친환경 정책 수혜와 비용절감 노력이 결합되면 기업가치 회복이 기대되는 종목입니다.
호텔신라
투자포인트:
- 2025년 2분기 인천공항 BEP 이상 수익 기대, 공항철수 비용 반영 후 실적 개선 전망
- 2025년 예상 영업이익 1조 4,600억 원, EPS 1,443원, P/E 18.2배로 성장 구조 유지
- 2024년 4분기 매출액 1조 45억 원, 전년 동기 대비 10.3% 증가, 영업적자 41억 원으로 적자 축소
- 중국인 수요 확대와 신라모노그램 강릉, 시안 개관 예정으로 해외시장 성장 기대
투자 인사이트: 호텔신라는 글로벌 관광 회복 기대와 함께 중국인 관광객 수요가 늘어나면서 실적 회복이 기대되고 있어요. 2025년에는 영업이익이 1조 4,600억 원까지 성장할 전망이며, 인천공항 면세점 부문도 2분기부터 수익성이 개선될 것으로 보여요. 신라모노그램 강릉과 시안 개관 등 신규 호텔 오픈이 중장기 성장 동력을 제공할 것으로 기대됩니다. 다만, 해외공항 임차료 부담과 면세점 부진이 단기 리스크로 작용할 수 있으니, 시장의 기대와 우려를 함께 고려하는 것이 중요하겠어요. 전반적으로 실적 개선과 해외시장 확대가 긍정적이지만, 비용 부담과 글로벌 관광수요 변동성은 주의해야 할 포인트입니다.
효성중공업
투자포인트:
- 2025년 예상 매출액 5조 960억 원, 영업이익 1,090억 원으로 성장 기대
- 2026년 예상 매출액 6조 9,000억 원, 영업이익 1조 1,000억 원으로 전망
- 북미 매출 비중 25%에서 31%로 확대, 북미 수익성 19.4% 예상
- 별도 변압기 증설(333억 원), 미국 멤피스 초고압변압기 투자(2,300억 원) 계획
투자 인사이트: 효성중공업은 북미시장 확장과 수주잔고 확보를 바탕으로 지속적인 성장세를 보여주고 있어요. 2025년과 2026년에는 매출과 영업이익 모두 큰 폭으로 증가할 것으로 기대되고 있으며, 북미 비중이 점차 확대되면서 글로벌 경쟁력도 강화되고 있습니다. 또한, 대규모 설비 투자와 프로젝트 진행이 예정되어 있어 향후 실적 개선이 기대됩니다. 다만, 환율 변동이나 원자재 가격 상승 등 외부 변수에 따른 수익성 변동 가능성도 고려해야 합니다. 전반적으로 북미 시장에서의 강한 성장 동력과 투자 계획이 긍정적인 성장 전망을 뒷받침하고 있어요.
오늘의 시장 분석 및 주요 종목 업데이트, 잘 살펴보셨나요?
여러분의 성공적인 투자에 조금이나마 도움이 되셨기를 바랍니다. 다음에도 유익한 정보로 찾아뵙겠습니다!
[Compliance Note]
셀스마트의 모든 게시글은 참고자료입니다. 최종 투자 결정은 신중한 판단과 개인의 책임 하에 이루어져야함을 알려드립니다.
게시글의 내용은 부정확할 수 있으며, 매매에 따른 수익과 손실은 거래 당사자의 책임입니다.
코어16은 본 글에서 소개하는 종목들에 대해 보유 중일 수 있으며, 언제든 매수 또는 매도할 수 있습니다.